AZAXA s. r. o.

aktívna

Karpatské námestie 7770/10A, 83106, Bratislava - mestská časť Rača

IČO35974303DIČ2022130264spoločnosť s ručením obmedzeným

Tržby (2015)714 tis. €

52,4 %vs 2014

Zisk (2015)-1 tis. €

174,7 %vs 2014

Vlastné imanie (2015)85 tis. €

1,6 %vs 2014

Zadlženosť (2015)97 %

37,1 %Vysokávs 2014

ROE (2015)-1.7 %

176,0 %Stratavs 2014

Kľúčové insighty

Pokles tržieb

Tržby medziročne klesli o 52 %.

Stabilná finančná pozícia

Firma je financovaná najmä vlastným imaním a má nízku zadlženosť.

Dlhá história

Firma pôsobí na trhu už 20 rokov — overený subjekt.

Súhrn

Firma dosahuje tržby (714 tis. €), je dlhodobo stratová a vlastné imanie tvorí len malú časť majetku.

Stratováfirma má negatívny čistý zisk

Riziko financovanianízka kapitálová primeranosť 3 %

Vysoká zadlženosťcudzie zdroje tvoria 97 % aktív

Tržby

714 tis. €

−52,4 %vs. 2014

Pokles tržieb

Čistý zisk

-1 tis. €

−174,7 %vs. 2014

Zhoršenie výsledku

Aktíva

2,5 mil. €

+742,5 %vs. 2014

Mierny rast

Vlastné imanie

85 tis. €

−1,6 %vs. 2014

Klesá medziročne

Vývoj tržieb a zisku (5 rokov)

Tržby Čistý zisk

Finančné zdravie

Riziková

Skóre je nízke najmä v dôsledku vysokej zadlženosti a negatívnej ziskovosti a nadmernej páky.

Kľúčové ukazovatele (2015)Zobraziť všetky ukazovatele →

EBITDA marža0,8 %
ROA (návratnosť aktív)-0,1 %
ROE (návratnosť vlastného imania)-1,7 %
Zadlženosť97 %
Kapitálová primeranosť3,5 %

Finančné zdravie

Firma dosahuje tržby (714 tis. €), je dlhodobo stratová a vlastné imanie tvorí len malú časť majetku.

10/ 100Riziková

Ziskovosť0 / 20

Akademická bázaDuPont identity (Brown 1914) + Altman X3 inspiration (Altman 1968).

FormulaBody z Net Margin = NI / Revenue × 100; bonus za zlepšenie YoY.

Prahy

> 15 % marža → 20 b.
10–15 % → 17 b.
5–10 % → 13 b.
2–5 % → 9 b.
0–2 % → 6 b.
< 0 % → 0–4 b. (úľava ak sa zlepšuje)

Vstupné hodnoty

netMargin: -0.199
netIncome: -1 419
revenue: 713 952
prevNetIncome: 1 899

Kapitál3 / 20

Akademická bázaAltman X4-inspired (Book Equity / Total Liabilities), Altman 1968.

FormulaBody z Equity Ratio = Equity / TA × 100.

Prahy

> 50 % → 20 b. (silný kapitál)
35–50 % → 16 b.
20–35 % → 12 b.
10–20 % → 7 b.
3–10 % → 3 b.
< 3 % → 1 b.
< 0 → 0 b. (záporné imanie)

Vstupné hodnoty

equityRatio: 3.45
equity: 85 242
assets: 2 469 215

Zadlženosť1 / 20

Akademická bázaStandard banking debt ratio, Basel III intuícia.

FormulaBody z Debt Ratio = (TA − Equity) / TA × 100.

Prahy

< 30 % → 20 b. (nízka páka)
30–50 % → 16 b.
50–65 % → 12 b.
65–80 % → 7 b.
80–92 % → 3 b.
> 92 % → 1 b.

Vstupné hodnoty

debtRatio: 96.55
equity: 85 242
assets: 2 469 215

Rast2 / 20

Akademická bázaPiotroski F-Score directional momentum (Piotroski 2000), criteria 1, 3.

FormulaBody z Revenue CAGR (3+ rokov) alebo YoY fallback.

Prahy

CAGR > 15 % → 20 b.
7–15 % → 17 b.
2–7 % → 13 b.
−3 až 2 % → 10 b.
−10 až −3 % → 6 b.
< −10 % → 2 b.

Vstupné hodnoty

revenueCAGR: —
revenueYoY: -52.41
validHistoryYears: 2.00

Efektivita4 / 20

Akademická bázaDuPont Asset Turnover (Brown 1914) + Altman X5 (EBITDA/Revenue proxy).

FormulaBody z EBITDA Margin = EBITDA / Revenue × 100; fallback z Net Margin × 1.3.

Prahy

EBITDA marža > 20 % → 20 b.
12–20 % → 17 b.
6–12 % → 12 b.
2–6 % → 7 b.
0–2 % → 4 b.
< 0 % → 1 b.

Vstupné hodnoty

ebitdaMargin: 0.813
netMargin: -0.199
ebitda: 5 807
revenue: 713 952

Altman Z''-Score0.12Distress zóna

Predikcia bankrotu (modifikovaný pre service / private)

X1 — Pracovný kapitál / Aktíva	váha	príspevok	—
X1 — Pracovný kapitál / Aktíva	6.56	0.07	aproximované
X2 — Nerozdelený zisk / Aktíva	3.26	0.00	aproximované
X3 — EBIT / Aktíva	6.72	0.01	aproximované
X4 — Vlastné imanie / Záväzky	1.05	0.04	presné

Altman, E. I. (1995). Corporate Financial Distress Diagnosis. Z'' modifikovaný pre service / private / EM firmy. Thresholds: < 1.1 distress · 1.1–2.6 grey · > 2.6 safe.

Piotroski F-Score0 / 6slabá

Fundamentálne momentum (modifikované 6/9)

ROA pozitívnaROA = -0.06 %
nesplnené
ΔROA — ziskovosť rastieAktuálne ROA -0.06 % vs. predchádzajúce 0.65 %.
nesplnené
Zadlženosť klesáZadlženosť 96.55 % vs. predchádzajúce 70.43 %.
nesplnené
Obrat aktív rastieObrat aktív 0.29× vs. predchádzajúce 5.12×.
nesplnené
Marža rastie (proxy: čistá marža)Aktuálna marža -0.20 % vs. predchádzajúca 0.13 %.
nesplnené
Kapitálová primeranosť rastieAktuálna 3.45 % vs. predchádzajúca 29.57 %.
nesplnené

Nezahrnuté pôvodné kritériá:

#2 CFO > 0 — chýba výkaz peňažných tokov
#4 CFO > NI (manipulation check) — chýba výkaz peňažných tokov
#6 ΔCurrent Ratio > 0 — chýba rozdelenie aktív na obežné/dlhodobé

Piotroski, J. D. (2000). Value Investing: The Use of Historical Financial Statement Information to Separate Winners from Losers. Modified verzia (6/9) — chýbajú kritériá závislé od cash flow výkazu a current/non-current splitu.

Upozornenia k dátam

X1 (Working Capital / Total Assets) je aproximované ako 0.3 × Equity Ratio. RÚZ neposkytuje rozdelenie aktív na obežné/dlhodobé.
X2 (Retained Earnings / Total Assets) je aproximované kumulatívnym čistým ziskom za 2 rokov / Total Assets. RÚZ neposkytuje rozpis vlastného imania na základné a nerozdelený zisk.
X3 (EBIT / Total Assets) je aproximované ako EBITDA × 0.85 / TA. RÚZ neposkytuje samostatnú hodnotu odpisov.

Čo hovoria dáta

Riziko
Tržby medziročne klesli o 52 %. Výrazný pokles si vyžaduje pozornosť — môže ísť o stratu kľúčového trhu.
Riziko
Firma je v strate (čistá marža -0.2 %). Náklady prevyšujú tržby — situácia si vyžaduje reštrukturalizáciu.
Upozornenie
Kapitálová primeranosť len 3 % — firma je výrazne financovaná z cudzích zdrojov. Vysoká finančná páka zvyšuje riziko.
Upozornenie
Extrémne výkyvy v medziročnom vývoji (max 743 %). Pravdepodobne ide o jednorazovú udalosť alebo nízku bázu — nie je to trend.

Finančný prehľad (2015)

Položka	2015	2014	Zmena
Tržby	714 tis. €	1,5 mil. €	−52,4 %
EBITDA	6 tis. €	16 tis. €	−64,0 %
Prevádzkový výsledok (EBIT)	5 tis. €	15 tis. €	−64,0 %
Čistý zisk	-1 tis. €	2 tis. €	−174,7 %
Aktíva	2,5 mil. €	293 tis. €	+742,5 %
Vlastné imanie	85 tis. €	87 tis. €	−1,6 %

Zobraziť výkaz ziskov a strát a súvahu →

Základné informácie

Právna forma: spoločnosť s ručením obmedzeným
Dátum vzniku: 17. 1. 2006
Sídlo: Karpatské námestie 7770/10A, 83106, Bratislava - mestská časť Rača
Štatutárny orgán: —

Vzťahy a prepojenia

žiadne dátav štatutárnych orgánoch

—cez ľudí 2°/3°

Zobraziť všetky vzťahy →

Najnovšie udalosti

17. 1. 2006Založenie spoločnosti
31. 12. 2015Zverejnená účtovná závierka za rok 2015
31. 12. 2014Zverejnená účtovná závierka za rok 2014

Zobraziť všetky udalosti →

Finančné ukazovatele

2015

EBITDA maržaEBITDA / výnosy

0.8 %Slabé

Čistá maržačistý zisk / výnosy

-0.2 %Strata

ROAčistý zisk / aktíva

-0.1 %Slabé

ROEčistý zisk / vlastné imanie

-1.7 %Slabé

Zadlženosťcudzie zdroje / aktíva

96.5 %Vysoká

Kapitálová primeranosťvlastné imanie / aktíva

3.5 %Slabé

Tržby a zisk · 2 rokov

Aktíva a vlastné imanie

Štruktúra financovania

2015 · podiel vlastných a cudzích zdrojov

Vlastné imanie3.5%
Cudzie zdroje96.5%

Aktíva spolu2,5 mil. €

Vlastné imanie85 tis. €

Cudzie zdroje2,4 mil. €

Finančná páka27.97×

Výkazy podľa rokov

RÚZ · 2 výkazy

Rok	Typ	Výnosy	Aktíva	Vlastné imanie	EBITDA	Čistý zisk	Mena
2015aktuálny	Riadna	714 tis. €	2,5 mil. €	85 tis. €	6 tis. €	-1 tis. €	EUR
2014	Riadna	1,5 mil. €	293 tis. €	87 tis. €	16 tis. €	2 tis. €	EUR

AZAXA s. r. o.

Kľúčové insighty

Pokles tržieb

Stabilná finančná pozícia

Dlhá história

Finančné zdravie

Finančné ukazovatele

Štruktúra financovania

Výkazy podľa rokov

História a zmeny

Účtovné závierky

Predmet podnikania

Zdroje a traceabilita