Beta v0.2. Spracúvame výlučne verejné údaje zo štátnych otvorených registrov. Ochrana údajovNámietka / výmazKontakt

Načítavam profil firmy

čítam master dáta (RPO)
dopĺňam ORSR výpis — konatelia, spoločníci
čítam finančné výkazy (RÚZ)
overujem IČ DPH (Finančná správa)
skladám časovú os zmien
generujem graf prepojení

BELMARK s. r. o.

aktívna

Poľnohospodárska 14143/36, 82107, Bratislava - mestská časť Vrakuňa

spoločnosť s ručením obmedzeným

Tržby (2019)44 tis. €

122,1 %vs 2018

Zisk (2019)-1 tis. €

187,0 %vs 2018

Vlastné imanie (2019)5 tis. €

18,5 %vs 2018

Zadlženosť (2019)81 %

8,1 %Vysokávs 2018

ROE (2019)-22.8 %

206,8 %Stratavs 2018

Kľúčové insighty

Rast tržieb

Tržby medziročne narástli o 122 %.

Stabilná finančná pozícia

Firma je financovaná najmä vlastným imaním a má nízku zadlženosť.

Skóre 35/100

Skóre je nízke najmä v dôsledku slabej ziskovosti a nedostatočnej kapitálovej primeranosti.

Tržby

44 tis. €

+122,1 %vs. 2018

Trvalý rast

Čistý zisk

-1 tis. €

−187,0 %vs. 2018

Zhoršenie výsledku

Aktíva

28 tis. €

+7,9 %vs. 2018

Mierny rast

Vlastné imanie

5 tis. €

−18,5 %vs. 2018

Klesá medziročne

Vývoj tržieb a zisku (5 rokov)

Tržby Čistý zisk

Tržby a zisk · 2 rokov

Aktíva a vlastné imanie

Štruktúra financovania

2019 · podiel vlastných a cudzích zdrojov

Vlastné imanie18.8%
Cudzie zdroje81.2%

Aktíva spolu28 tis. €

Vlastné imanie5 tis. €

Cudzie zdroje22 tis. €

Finančná páka4.32×

Výkazy podľa rokov

RÚZ · 2 výkazy

Rok	Typ	Výnosy	Aktíva	Vlastné imanie	EBITDA	Čistý zisk	Mena
2019aktuálny	Riadna	44 tis. €	28 tis. €	5 tis. €	938 €	-1 tis. €	EUR
2018	Riadna	20 tis. €	26 tis. €	6 tis. €	2 tis. €	1 tis. €	EUR

Finančné zdravie

Firma dosahuje malé tržby (44 tis. €), je dlhodobo stratová a zadlženosť je vysoká.

35/ 100Slabá

Ziskovosť0 / 20

Akademická bázaDuPont identity (Brown 1914) + Altman X3 inspiration (Altman 1968).

FormulaBody z Net Margin = NI / Revenue × 100; bonus za zlepšenie YoY.

Prahy

> 15 % marža → 20 b.
10–15 % → 17 b.
5–10 % → 13 b.
2–5 % → 9 b.
0–2 % → 6 b.
< 0 % → 0–4 b. (úľava ak sa zlepšuje)

Vstupné hodnoty

netMargin: -2.68
netIncome: -1 180
revenue: 44 035
prevNetIncome: 1 357

Kapitál7 / 20

Akademická bázaAltman X4-inspired (Book Equity / Total Liabilities), Altman 1968.

FormulaBody z Equity Ratio = Equity / TA × 100.

Prahy

> 50 % → 20 b. (silný kapitál)
35–50 % → 16 b.
20–35 % → 12 b.
10–20 % → 7 b.
3–10 % → 3 b.
< 3 % → 1 b.
< 0 → 0 b. (záporné imanie)

Vstupné hodnoty

equityRatio: 18.81
equity: 5 178
assets: 27 523

Zadlženosť3 / 20

Akademická bázaStandard banking debt ratio, Basel III intuícia.

FormulaBody z Debt Ratio = (TA − Equity) / TA × 100.

Prahy

< 30 % → 20 b. (nízka páka)
30–50 % → 16 b.
50–65 % → 12 b.
65–80 % → 7 b.
80–92 % → 3 b.
> 92 % → 1 b.

Vstupné hodnoty

debtRatio: 81.19
equity: 5 178
assets: 27 523

Rast18 / 20

Akademická bázaPiotroski F-Score directional momentum (Piotroski 2000), criteria 1, 3.

FormulaBody z Revenue CAGR (3+ rokov) alebo YoY fallback.

Prahy

CAGR > 15 % → 20 b.
7–15 % → 17 b.
2–7 % → 13 b.
−3 až 2 % → 10 b.
−10 až −3 % → 6 b.
< −10 % → 2 b.

Vstupné hodnoty

revenueCAGR: —
revenueYoY: 122.08
validHistoryYears: 2.00

Efektivita7 / 20

Akademická bázaDuPont Asset Turnover (Brown 1914) + Altman X5 (EBITDA/Revenue proxy).

FormulaBody z EBITDA Margin = EBITDA / Revenue × 100; fallback z Net Margin × 1.3.

Prahy

EBITDA marža > 20 % → 20 b.
12–20 % → 17 b.
6–12 % → 12 b.
2–6 % → 7 b.
0–2 % → 4 b.
< 0 % → 1 b.

Vstupné hodnoty

ebitdaMargin: 2.13
netMargin: -2.68
ebitda: 938.00
revenue: 44 035

Altman Z''-Score0.83Distress zóna

Predikcia bankrotu (modifikovaný pre service / private)

X1 — Pracovný kapitál / Aktíva	váha	príspevok	—
X1 — Pracovný kapitál / Aktíva	6.56	0.37	aproximované
X2 — Nerozdelený zisk / Aktíva	3.26	0.02	aproximované
X3 — EBIT / Aktíva	6.72	0.19	aproximované
X4 — Vlastné imanie / Záväzky	1.05	0.24	presné

Altman, E. I. (1995). Corporate Financial Distress Diagnosis. Z'' modifikovaný pre service / private / EM firmy. Thresholds: < 1.1 distress · 1.1–2.6 grey · > 2.6 safe.

Piotroski F-Score1 / 6slabá

Fundamentálne momentum (modifikované 6/9)

ROA pozitívnaROA = -4.29 %
nesplnené
ΔROA — ziskovosť rastieAktuálne ROA -4.29 % vs. predchádzajúce 5.32 %.
nesplnené
Zadlženosť klesáZadlženosť 81.19 % vs. predchádzajúce 75.08 %.
nesplnené
Obrat aktív rastieObrat aktív 1.60× vs. predchádzajúce 0.78×.
splnené
Marža rastie (proxy: čistá marža)Aktuálna marža -2.68 % vs. predchádzajúca 6.84 %.
nesplnené
Kapitálová primeranosť rastieAktuálna 18.81 % vs. predchádzajúca 24.92 %.
nesplnené

Nezahrnuté pôvodné kritériá:

#2 CFO > 0 — chýba výkaz peňažných tokov
#4 CFO > NI (manipulation check) — chýba výkaz peňažných tokov
#6 ΔCurrent Ratio > 0 — chýba rozdelenie aktív na obežné/dlhodobé

Piotroski, J. D. (2000). Value Investing: The Use of Historical Financial Statement Information to Separate Winners from Losers. Modified verzia (6/9) — chýbajú kritériá závislé od cash flow výkazu a current/non-current splitu.

Upozornenia k dátam

Mikrofirma (tržby 44035 €) — pomerové ukazovatele citlivé na fixné náklady, porovnateľnosť s odvetvím limitovaná.
X1 (Working Capital / Total Assets) je aproximované ako 0.3 × Equity Ratio. RÚZ neposkytuje rozdelenie aktív na obežné/dlhodobé.
X2 (Retained Earnings / Total Assets) je aproximované kumulatívnym čistým ziskom za 2 rokov / Total Assets. RÚZ neposkytuje rozpis vlastného imania na základné a nerozdelený zisk.
X3 (EBIT / Total Assets) je aproximované ako EBITDA × 0.85 / TA. RÚZ neposkytuje samostatnú hodnotu odpisov.

Finančný prehľad (2019)

Položka	2019	2018	Zmena
Tržby	44 tis. €	20 tis. €	+122,1 %
EBITDA	938 €	2 tis. €	−52,6 %
Prevádzkový výsledok (EBIT)	844 €	2 tis. €	−52,6 %
Čistý zisk	-1 tis. €	1 tis. €	−187,0 %
Aktíva	28 tis. €	26 tis. €	+7,9 %
Vlastné imanie	5 tis. €	6 tis. €	−18,5 %

Zobraziť výkaz ziskov a strát a súvahu →