ORST s.r.o.

aktívna

Obchodná 39, 81106, Bratislava - mestská časť Staré Mesto

IČO36269263DIČ2021960435spoločnosť s ručením obmedzeným

Tržby (2014)25 tis. €

34,1 %vs 2013

Zisk (2014)-35 tis. €

35,8 %vs 2013

Vlastné imanie (2014)546 tis. €

6,0 %vs 2013

Zadlženosť (2014)81 %

4,5 %Vysokávs 2013

ROE (2014)-6.4 %

31,8 %Stratavs 2013

Kľúčové insighty

Pokles tržieb

Tržby medziročne klesli o 34 %.

Stabilná finančná pozícia

Firma je financovaná najmä vlastným imaním a má nízku zadlženosť.

Dlhá história

Firma pôsobí na trhu už 21 rokov — overený subjekt.

Súhrn

Firma dosahuje malé tržby (25 tis. €), je dlhodobo stratová a zadlženosť je vysoká.

Stratováfirma má negatívny čistý zisk

Pokles tržiebtržby -34 % medziročne

Zvýšená zadlženosťcudzie zdroje tvoria 81 % aktív

Tržby

25 tis. €

−34,1 %vs. 2013

Pokles tržieb

Čistý zisk

-35 tis. €

+35,8 %vs. 2013

Strata pretrváva

Aktíva

2,9 mil. €

+11,1 %vs. 2013

Mierny rast

Vlastné imanie

546 tis. €

−6,0 %vs. 2013

Klesá medziročne

Vývoj tržieb a zisku (5 rokov)

Tržby Čistý zisk

Finančné zdravie

Riziková

Skóre je nízke najmä v dôsledku vysokej zadlženosti a negatívnej ziskovosti a nadmernej páky.

Kľúčové ukazovatele (2014)Zobraziť všetky ukazovatele →

EBITDA marža-89,1 %
ROA (návratnosť aktív)-1,2 %
ROE (návratnosť vlastného imania)-6,4 %
Zadlženosť81 %
Kapitálová primeranosť19,1 %

Finančné zdravie

Firma dosahuje malé tržby (25 tis. €), je dlhodobo stratová a zadlženosť je vysoká.

17/ 100Riziková

Ziskovosť4 / 20

Akademická bázaDuPont identity (Brown 1914) + Altman X3 inspiration (Altman 1968).

FormulaBody z Net Margin = NI / Revenue × 100; bonus za zlepšenie YoY.

Prahy

> 15 % marža → 20 b.
10–15 % → 17 b.
5–10 % → 13 b.
2–5 % → 9 b.
0–2 % → 6 b.
< 0 % → 0–4 b. (úľava ak sa zlepšuje)

Vstupné hodnoty

netMargin: -138.78
netIncome: -34 656
revenue: 24 972
prevNetIncome: -54 010

Kapitál7 / 20

Akademická bázaAltman X4-inspired (Book Equity / Total Liabilities), Altman 1968.

FormulaBody z Equity Ratio = Equity / TA × 100.

Prahy

> 50 % → 20 b. (silný kapitál)
35–50 % → 16 b.
20–35 % → 12 b.
10–20 % → 7 b.
3–10 % → 3 b.
< 3 % → 1 b.
< 0 → 0 b. (záporné imanie)

Vstupné hodnoty

equityRatio: 19.14
equity: 545 689
assets: 2 851 692

Zadlženosť3 / 20

Akademická bázaStandard banking debt ratio, Basel III intuícia.

FormulaBody z Debt Ratio = (TA − Equity) / TA × 100.

Prahy

< 30 % → 20 b. (nízka páka)
30–50 % → 16 b.
50–65 % → 12 b.
65–80 % → 7 b.
80–92 % → 3 b.
> 92 % → 1 b.

Vstupné hodnoty

debtRatio: 80.86
equity: 545 689
assets: 2 851 692

Rast2 / 20

Akademická bázaPiotroski F-Score directional momentum (Piotroski 2000), criteria 1, 3.

FormulaBody z Revenue CAGR (3+ rokov) alebo YoY fallback.

Prahy

CAGR > 15 % → 20 b.
7–15 % → 17 b.
2–7 % → 13 b.
−3 až 2 % → 10 b.
−10 až −3 % → 6 b.
< −10 % → 2 b.

Vstupné hodnoty

revenueCAGR: —
revenueYoY: -34.14
validHistoryYears: 2.00

Efektivita1 / 20

Akademická bázaDuPont Asset Turnover (Brown 1914) + Altman X5 (EBITDA/Revenue proxy).

FormulaBody z EBITDA Margin = EBITDA / Revenue × 100; fallback z Net Margin × 1.3.

Prahy

EBITDA marža > 20 % → 20 b.
12–20 % → 17 b.
6–12 % → 12 b.
2–6 % → 7 b.
0–2 % → 4 b.
< 0 % → 1 b.

Vstupné hodnoty

ebitdaMargin: -89.06
netMargin: -138.78
ebitda: -22 241
revenue: 24 972

Altman Z''-Score0.48Distress zóna

Predikcia bankrotu (modifikovaný pre service / private)

X1 — Pracovný kapitál / Aktíva	váha	príspevok	—
X1 — Pracovný kapitál / Aktíva	6.56	0.38	aproximované
X2 — Nerozdelený zisk / Aktíva	3.26	-0.10	aproximované
X3 — EBIT / Aktíva	6.72	-0.04	aproximované
X4 — Vlastné imanie / Záväzky	1.05	0.25	presné

Altman, E. I. (1995). Corporate Financial Distress Diagnosis. Z'' modifikovaný pre service / private / EM firmy. Thresholds: < 1.1 distress · 1.1–2.6 grey · > 2.6 safe.

Piotroski F-Score2 / 6slabá

Fundamentálne momentum (modifikované 6/9)

ROA pozitívnaROA = -1.22 %
nesplnené
ΔROA — ziskovosť rastieAktuálne ROA -1.22 % vs. predchádzajúce -2.10 %.
splnené
Zadlženosť klesáZadlženosť 80.86 % vs. predchádzajúce 77.40 %.
nesplnené
Obrat aktív rastieObrat aktív 0.01× vs. predchádzajúce 0.01×.
nesplnené
Marža rastie (proxy: čistá marža)Aktuálna marža -138.78 % vs. predchádzajúca -142.45 %.
splnené
Kapitálová primeranosť rastieAktuálna 19.14 % vs. predchádzajúca 22.60 %.
nesplnené

Nezahrnuté pôvodné kritériá:

#2 CFO > 0 — chýba výkaz peňažných tokov
#4 CFO > NI (manipulation check) — chýba výkaz peňažných tokov
#6 ΔCurrent Ratio > 0 — chýba rozdelenie aktív na obežné/dlhodobé

Piotroski, J. D. (2000). Value Investing: The Use of Historical Financial Statement Information to Separate Winners from Losers. Modified verzia (6/9) — chýbajú kritériá závislé od cash flow výkazu a current/non-current splitu.

Upozornenia k dátam

Mikrofirma (tržby 24972 €) — pomerové ukazovatele citlivé na fixné náklady, porovnateľnosť s odvetvím limitovaná.
X1 (Working Capital / Total Assets) je aproximované ako 0.3 × Equity Ratio. RÚZ neposkytuje rozdelenie aktív na obežné/dlhodobé.
X2 (Retained Earnings / Total Assets) je aproximované kumulatívnym čistým ziskom za 2 rokov / Total Assets. RÚZ neposkytuje rozpis vlastného imania na základné a nerozdelený zisk.
X3 (EBIT / Total Assets) je aproximované ako EBITDA × 0.85 / TA. RÚZ neposkytuje samostatnú hodnotu odpisov.

Čo hovoria dáta

Riziko
Tržby medziročne klesli o 34 %. Výrazný pokles si vyžaduje pozornosť — môže ísť o stratu kľúčového trhu.
Riziko
Firma je v strate (čistá marža -138.8 %). Náklady prevyšujú tržby — situácia si vyžaduje reštrukturalizáciu.
Upozornenie
Kapitálová primeranosť len 19 % — firma je výrazne financovaná z cudzích zdrojov. Vysoká finančná páka zvyšuje riziko.

Finančný prehľad (2014)

Položka	2014	2013	Zmena
Tržby	25 tis. €	38 tis. €	−34,1 %
EBITDA	-22 tis. €	—	—
Prevádzkový výsledok (EBIT)	-20 tis. €	—	—
Čistý zisk	-35 tis. €	-54 tis. €	+35,8 %
Aktíva	2,9 mil. €	2,6 mil. €	+11,1 %
Vlastné imanie	546 tis. €	580 tis. €	−6,0 %

Zobraziť výkaz ziskov a strát a súvahu →

Základné informácie

Právna forma: spoločnosť s ručením obmedzeným
Dátum vzniku: 5. 3. 2005
Sídlo: Obchodná 39, 81106, Bratislava - mestská časť Staré Mesto
Štatutárny orgán: 2 2 osoby (po prihlásení)

Vzťahy a prepojenia

2 2 osobyv štatutárnych orgánoch

graf prepojenícez ľudí 2°/3°

Zobraziť všetky vzťahy →

Najnovšie udalosti

5. 3. 2005Založenie spoločnosti
31. 12. 2014Zverejnená účtovná závierka za rok 2014
31. 12. 2013Zverejnená účtovná závierka za rok 2013

Zobraziť všetky udalosti →

Finančné ukazovatele

2014

EBITDA maržaEBITDA / výnosy

-89.1 %Strata

Čistá maržačistý zisk / výnosy

-138.8 %Strata

ROAčistý zisk / aktíva

-1.2 %Slabé

ROEčistý zisk / vlastné imanie

-6.4 %Slabé

Zadlženosťcudzie zdroje / aktíva

80.9 %Vysoká

Kapitálová primeranosťvlastné imanie / aktíva

19.1 %Slabé

Tržby a zisk · 2 rokov

Aktíva a vlastné imanie

Štruktúra financovania

2014 · podiel vlastných a cudzích zdrojov

Vlastné imanie19.1%
Cudzie zdroje80.9%

Aktíva spolu2,9 mil. €

Vlastné imanie546 tis. €

Cudzie zdroje2,3 mil. €

Finančná páka4.23×

Výkazy podľa rokov

RÚZ · 2 výkazy

Rok	Typ	Výnosy	Aktíva	Vlastné imanie	EBITDA	Čistý zisk	Mena
2014aktuálny	Riadna	25 tis. €	2,9 mil. €	546 tis. €	-22 tis. €	-35 tis. €	EUR
2013	Riadna	38 tis. €	2,6 mil. €	580 tis. €	—	-54 tis. €	EUR

ORST s.r.o.

Kľúčové insighty

Pokles tržieb

Stabilná finančná pozícia

Dlhá história

Finančné zdravie

Finančné ukazovatele

Štruktúra financovania

Výkazy podľa rokov

História a zmeny

Účtovné závierky

Predmet podnikania

Zdroje a traceabilita